Eurazeo tient ce jour un Capital Markets Day à l’occasion duquel Christophe Bavière et William Kadouch-Chassaing, co-CEOs d’Eurazeo, présentent les objectifs stratégiques du Groupe pour la période 2024-2027. En effet, avec près de 34 milliards d’euros d’actifs sous gestion, des franchises clients fortes, une marque et des talents reconnus, le groupe entame une nouvelle phase de développement et de passage à l’échelle de son modèle.
Ainsi, l’ambition affichée est de créer l’acteur de référence de la gestion d’actifs privés en Europe sur les segments du mid-market, de la croissance et de l’impact. Cette ambition s’appuiera sur quatre leviers stratégiques prioritaires. Il s’agit premièrement, de concentrer la proposition de valeur pour nos clients sur nos domaines d’excellence (Buyout, Secondaire, Dette Privée, Actifs Réels et Growth equity).
Le deuxième pilier est celui d’accélérer la transition vers un modèle d’affaires moins consommateur de bilan (« asset light »). Ainsi, Eurazeo prévoit des réalisations pour environ 7 Mrds €, soit des cessions de 25% de la valeur du portefeuille par an, en ligne avec l’historique du Groupe (24% p.a. sur les 10 dernières années). De même, les réinvestissements seront limités à 3 Mrds €. En effet, l’objectif de réduire à 20% la part maximum du bilan dans les fonds en 2027, contre environ 35% en moyenne sur les derniers vintages
De même, troisièmement, Eurazeo compte faire croître et diversifier nos franchises clients pour accélérer la levée de fonds. Le plan ambitionne ainsi le déploiement de l’offre destinée aux particuliers en Allemagne, au Bénélux et en Italie. Quatrièmement, le groupe souhaite améliorer l’efficacité opérationnelle notamment via la digitalisation et l’utilisation de l’intelligence artificielle.
A l’arrivée, Eurazeo a indiqué que le retour aux actionnaires prévu est de 2,3 Mrds € sur 2024-2027 dont 800 M€ en dividendes ordinaires, avec un dividende 2024 en hausse de 10%. Le complément est de 1.500 M€ de rachats d’actions, soit 200 M€ par an d’achats au fil de l’eau, complété par des achats en fonction du calendrier de cessions. Enfin, le reste du capital excédentaire généré donnera au groupe une flexibilité stratégique accrue dans un marché en consolidation.
